Виды инвестиций. В зависимости от ваших предпочтений ваши вложения могут различным образом распределяться по степени риска. Инвестиции традиционно разделяются на три вида: консервативные (малорисковые), умеренные (риск присутствует), агрессивные (высокорисковые).
1. Консервативными (малорисковыми) инвестициями называются вложения, когда главный акцент делается на сохранности ваших средств. Примеры консервативных инвестиций: банковские депозиты, покупка недвижимости. Доходность таких вложений колеблется в пределах 5—10 % годовых.
2. Умеренными (риск присутствует) инвестициями называются вложения, когда акценты распределяются между надежностью и желанием что-то заработать. Примеры умеренных инвестиций: вложения в паевые фонды (ПИФы), облигации. Доходность – в пределах 10–30 % годовых.
3. Агрессивными (высокорисковыми) инвестициями называются вложения, когда нет никаких гарантий доходности, существует высокая волатильность (цена движется в обе стороны достаточно активно), т. е. имеется возможность получения большого дохода и больших убытков. Примеры агрессивных инвестиций: вложения в акции, долгосрочные вложения в накопительное страхование. Доходность варьируется от 0 % и потерь ваших средств до 100 % и более.
7.3. Век жив и, век инвестируй: возраст и инвестиции
Начало – половина целого.
Пифагор, древнегреческий математик и философ
Начало есть более половины всего.
Аристотель, древнегреческий философ
У каждого есть свой план. Пока ему в голову не попадут.
Майк Тайсон, «ужасный», один из самых беспощадных боксеров-тяжеловесов ХХ века
Существует график обычных изменений доходов от трудовой деятельности в зависимости от вашего возраста. На начальной стадии карьеры доходы, как правило, достаточно заметно растут, затем наступает стабилизация с небольшим повышением, а к концу трудовой деятельности наблюдается некоторое снижение. Этот график помогает определить инвестиционные стратегии в разные годы вашей жизни.
Отметим: в развитых странах пик трудовых доходов повсеместно приходится на 50–55 лет. Та же тенденция наблюдается и в России. У нас еще 10 лет назад больше всех зарабатывали 25—30-летние: во-первых, они быстрее свыклись с рыночными структурами; во-вторых, в начале 90-х их выдвижение на руководящие посты было неизбежным, поскольку специалистов зрелого возраста во многих новых секторах хозяйства просто не было. По мере профессионализации деловой жизни молодость становится не преимуществом, а недостатком, даже в случае назначения на должности менеджеров среднего звена. Многие специалисты отмечали, что менеджеры-акселераты – ресурс ограниченного действия.[59] В настоящее время наиболее высокодоходная возрастная группа в России – 35–40 лет, т. е. люди, приступившие к труду в начале формирования рыночной экономики. Закономерно предположить, что в ближайшие 10–20 лет в России возрастное распределение величины трудовых доходов станет соответствовать общемировым тенденциям.
Многие факторы эффективности личных инвестиций связаны с различиями в ментальности в зависимости от возраста и стажа трудовой деятельности. Схематично можно сформулировать специфику мироощущения и основные направления рационализации усилий как в жизни, так и в стратегиях инвестирования в разные годы.
20–30 лет. Когда вы учитесь, мир представляется вам переполненным возможностями, а ваше понимание его сути – полным и всеобъемлющим. Это стартовый период, время обучения, обретения разнообразных навыков, знаний о жизни и способах зарабатывания денег. Пробуйте сделать первые сбережения и инвестиции. Учитесь думать о стратегических перспективах. Помните: около трети вашей жизни позади и время летит стремительно. Но вы полны сил, надежд, желания реализовать себя. Обязательно пробуйте инвестировать. Вам можно и нужно рисковать. Почему? Что бы ни случилось, есть время начать все сначала, приобретя бесценный опыт. Постарайтесь трансформировать сверхуверенность в целенаправленные размышления и действия. Нужно начинать инвестировать, чем раньше, тем лучше.
30–40 лет. Может быть, вы достигли многого, может быть, пребываете в кризисе, а может быть, и то и другое одновременно. Вы поднимаетесь по ступенькам карьерной лестницы и ищете гармонию дома. У вас уже есть образование, определенные знания и навыки. Сосредоточьте внимание на главном, т. е. уясните себе ценность каждого фактора. Ведь вы уже нормально зарабатываете. Значит, деньги уже должны активно работать на вас; действуйте толково: в вашем портфеле должны быть и высокодоходные, но рисковые активы. Время рисковать еще есть.
40–50 лет. Вы в зрелом возрасте. Начинается обзор результатов; оглядываясь назад, не забывайте планировать будущее. Именно в ближайшие годы вам предстоит создать задел на будущее, возможно, для своих детей. Грамотно распорядитесь своей ответственностью. В инвестиционном плане нужно стать поспокойнее. О максимально агрессивном росте активов говорить уже рискованно: если все начинания окажутся неудачными, то не будет времени подняться с колен. Поэтому цель – все-таки рост активов, но сбалансированный, взвешенный. Если начали активно инвестировать еще в молодости, то к 40–50 годам объем активов должен быть уже солидным, даже более умеренный прирост в абсолютных цифрах может быть весьма значительным.
50–60 лет. Это переходный этап, когда могут основательно меняться ценности, представления о времени, любви, здоровье, гармонии. Для многих эти годы оказываются лучшими в жизни. Таковы реалии цивилизованного мира, у нас будет так же. В 50–55 лет самое время заняться планированием позднего зрелого возраста. Начинайте думать об источниках своих доходов после ухода с работы. Иначе можно опоздать, тем более вполне вероятно, что вы на пике доходов от своей трудовой деятельности. Если же начинаете инвестировать только в этом возрасте, то стабильный размеренный рост – это, видимо, самая лучшая стратегия.
60 и более лет. По всей видимости, у вас еще есть некоторое время для достижения существенных результатов. Но завершение активной трудовой деятельности уже не за горами. Стремитесь окончательно сформировать источники «нетрудовых» доходов. Самое время жить, получая удовольствия от самого процесса. Сражаться вам уже совсем не обязательно – можно просто искать гармонию мироощущения. Время менять стратегию. Сейчас целью становится защита сбережений. Угроз у скопленных за жизнь активов две: собственные потребности и инфляция. Если инвестиционный доход обеспечивает ежегодный прирост активов, равный их убыли из-за двух указанных факторов, считайте, что консервативная стратегия инвестирования со своей задачей справляется.
